《中国科技投资》汪下弟
继支付宝后，多家互联网金融平台紧急下架全部互联网存款产品，储户的存款会流向哪里？
近期，百信银行的数字生活福利平台“小鲸喜”推出存款送积分、积分可兑换福利权益或者实物商品的活动。若将隐含的权益和存款原本的活期利率综合计算，隐性年化收益率甚至逼近7%。光大银行金融市场部分析师周茂华认为，银行通过存款向储户返积分，积分具有购买力就是返利，严格来讲不合规，属于违规返利吸存。
此前，央行稳定局局长孙天琦公开表示，互联网存款产品收益高、门槛低，成为中小银行吸储主要手段，但该种模式突破地域限制，部分地方银行得以从全国吸收存款，具有一定风险。在互联网存款产品下架后，银行是否通过积分返利等模式吸引储户，尚有待观察。
颇具“吸引力”的存款积分福利
日前，记者在百信银行APP中发现，小鲸喜栏目是其存款积分兑换权益平台，类似于信用卡的积分商城。据百信银行微信公众号介绍称，小鲸喜是百信银行推出的首张数字生活福利卡，储户可将分散闲置的零钱转入小鲸喜，只要小鲸喜中有零钱，虾米积分就会每天自动增长，储户能用来兑换吃喝玩乐各种福利，而且该方式存取灵活，随用随取。也就是说，转入小鲸喜的资金属于活期存款。
记者了解到，当储户向小鲸喜栏目转入资金，即可获得虾米积分，最高可获得5,000虾米。首次转入送虾米的规则如下：转入金额为10元-100元（不含），送500虾米；100元-500元（不含），送1,000虾米；500元-1,000元（不含），送2,000虾米；1,000元-5,000元（不含），送3,000虾米；5,000元以上，送5,000虾米。
*小鲸喜存款送积分活动；数据来源：百信银行APP
除首次充值外，日常情况下，储户每转入10元，就会每日自动获得1虾米，另有多种获取虾米的方式：可以通过邀请好友开通小鲸喜，最高可得5,000虾米，每月分享小鲸喜得1,000虾米。近期，小鲸喜重磅推出视听卡——一卡通享爱奇艺、优酷、芒果TV、蜻蜓FM、喜马拉雅、腾讯视频平台会员，而小鲸喜视听卡只要15,000虾米即可兑换。即转入5,000元后，储户每日可得500虾米，30日后就可以领取一张小鲸喜视听卡。
目前，该活动正在持续进行中，小鲸喜栏目的滚动条频繁显示，用户***免费领取爱奇艺日卡会员，用户***存入***元，用户***免费领取中国福利彩票等。
*小鲸喜栏目界面滚动播放存款信息；数据来源：百信银行APP
具体来看，13,860虾米可兑换价值25元的爱奇艺月卡会员，因此，储户若是首次分两次存入9.36万元（首次存入5,000元即可获得5,000虾米，剩余8,860虾米在第二天存入8.86万元），第二天即可获得价值爱奇艺月卡会员。
若照此推算，储户转入13.86万元，可每日获取13,860虾米，当天即可获得25元的爱奇艺月卡会员；假设存够一年活期，13.86万元可获得积分505.89万虾米，即等值9,125元的爱奇艺月卡会员。也就是说储户将13.86万元存一年活期，除了可以获得百信银行官网公布的0.385%的活期利率，还有等值9,125元的福利权益，即相当于一年可获得各种权益总价值约9,658.61元。再依照该数据折算存款利率，则年化获益可达6.97%，已远超百信银行的1年期定期存款年化利率2.1%。
*百信银行人民币存款利率表；数据来源：百信银行官网
另外，虾米积分还可直接兑换实物。如85,810虾米可兑换美厨（maxcook）三层蒸锅26cm不锈钢蒸锅；9,790虾米可以兑换清风（APP）手帕纸（3层*18包）；398,600虾米可兑换富安娜家纺纯棉床上四件套。记者点击加入富安娜家纺纯棉床上四件套，购物车显示该产品属于京东商城，其余商品也均来自京东商城。在京东商城APP搜索同款富安娜家纺四件套，价格在400元左右。
小鲸喜存款积分兑换实物；数据来源：百信银行APP
积分返利或违规
根据《关于加强商业银行存款偏离度管理有关事项的通知》（下称《通知》）规定，商业银行不得采取以下手段违规吸收和虚假增加存款，其中包括高息揽储吸存（违反规定擅自提高存款利率或高套利率档次，另设专门账户支付存款户高息）；非法返利吸存（通过返还现金或有价证券、赠送实物等不正当手段吸收存款）；通过第三方中介吸存（通过个人或机构等第三方资金中介吸收存款）。
光大银行金融市场部分析师周茂华告诉记者，管理层有规定，上述行为属于违规返利吸存，即通过返还现金或有价证券、赠送实物等不正当手段吸收存款。银行通过存款给储户返还积分，本质是一样的，具有“购买力”就是返利，严格讲并不合规。
麻袋研究院高级研究员苏筱芮则向记者分析称，银行该做法具有互联网思维，是传统金融机构数字化转型的重要表现，过去十多年间，大型科技公司凭借其与传统金融机构存在的监管套利迅速发展，逐步在数字空间把控各大流量渠道入口，甚至使传统金融机构沦为巨头附庸，底层风险巨大，近期中央经济会议强调“资本无序扩张”便是体现；此举意在银行能够发力于客户运营，从此前“高息揽储”的粗放式获客向“精耕细作”路线逐步转型，未来具有广阔前景。
据悉，百信银行并非首家“存款返利”的银行。此前，上海银行（601229.SH）曾在第三方理财平台上线了两款存款产品，均以存款送爱奇艺会员为噱头吸引用户，即用户每存入2万元，一年即可获得420元利息和价值198元的爱奇艺黄金会员年卡，根据《通知》，此举即涉嫌违规揽储。
另外，百信银行小鲸喜栏目类似于信用卡积分兑换商品的模式。以中信银行（601998.SH）信用卡为例，其【友鱼·积分】商城中显示，“8999积分 89元”可兑换飞利浦电吹风、“16999积分 165元”可兑换利仁电热锅；“7999积分 73元”可兑换奔腾剃须刀等等。在周茂华看来，信用卡是消费信贷业务，与返利吸存不一样。
2020年12月18日，支付宝下架所有互联网存款产品，此后腾讯理财通、京东金融、滴滴金融、携程金融等互联网金融平台也下架了所有的互联网存款产品。另据亿联银行2020年三季报显示，截至报告期，公司存款合作平台包括京东数科、美团等13家，线上平台存款占当期存款总额76.49%，为210.07亿元。互联网存款产品对于有些银行的重要性可见一斑。
值得注意的是，百信银行小鲸喜栏目，存入资金送虾米积分的活动于近期开展，或与近期多家互联网金融平台悉数下架互联网存款产品有关——百信银行通过积分兑换权益的形式来吸引储户，但其将承担更高的负债成本。此前，百信银行在度小满金融也上线过互联网存款产品。
此前，央行金融稳定局局长孙天琦讲话中称，近两年来，多家银行在互联网金融平台推出了存款产品，加大揽存力度，拓宽获客渠道，很多消费者也非常便利地享受到了存款服务。此类产品收益高、门槛低，已成为部分中小银行吸收存款、缓解流动性压力的主要手段。但这种模式突破了地方法人银行经营的地域限制，部分地方银行通过互联网金融平台得以从全国吸收存款，存在一定风险。
针对存款积分兑换福利权益等问题，记者致函百信银行，截至发稿，对方未回应。
