1、什么是资产配置？
我们先来清晰两个概念，「资产配置」和「资产选择」。
资产配置，是资金如何在各类资产中进行配置，例如多少比例买房产、多少比例买保险、多少比例买股票、多少比例买基金、多少比例买债券、多少比例海外投资等等。让其起到财产增值、保存财产、隐藏或转移财产、传承财富、规避风险等作用。
资产选择，是对某一类资产做选择，例如说买哪座城市哪个地段的房产、买哪几支股票，等具体问题。
生活中只要你想投资，就一定会遇到这两个问题。但是，大多数人都在凭感觉做资产配置，而把大量精力花在了资产选择，或者某个投资机会的把握上。资产配置，是战略层面的问题，而资产选择，是战术层面的问题。一般认为，资产配置比资产选择重要得多。
「全球资产配置之父」加里·布林森（Gary Brinson）曾在 1991 年一篇著名的合作研究中指出：资产配置，即资金如何在房产、保险、股票、债券、银行存款等大类资产中配置，对总收益的影响超过 90%。另一位被誉为「捐赠基金行业教父」的耶鲁基金首席投资官大卫·斯文森（David Swensen）更是一语见地的指出：资产配置是投资过程的核心环节，是投资收益的最大决定因素。
详细点说，资产配置主要是通过选择各种金融产品，包括房产、保险、股票等，每种买多少，配置多少的比例，来分散风险、降低风险，同时保障财富不会贬值和博取理想收益。
2、什么是正确的资产配置？
资产配置有一个公认的比较基准，就是 1990 年诺贝尔经济学奖得主马科维茨的投资组合理论（Portfolio Theory）。所谓投资组合，我们可以简单理解为投资多个而非单个资产，这样可以尽可能的分散风险。如果一个投资组合足够大，就可以把资产的个体性风险分散掉，这样就避免了「把鸡蛋放在一个篮子里」的危险。
我们要做的资产配置就是围绕这一理论展开的，只有满足降低风险和增大收益两个特质，才是合理的资产配置。
3、如何做资产配置？
有了理论基础，我们再来看看具体如何做资产配置，这需要专业人士或机构的协助。
做好资产配置说难也难，说容易也容易。说它难，是因为一般人没有学习专业的现代金融学，很难改变头脑中根深蒂固的思维，会将精力放到更加刺激的资产选择上，期待短期暴富或一夜暴富。要扭转人们的这个观念，其实是很难的。
说它容易，是因为即使你没有掌握丰富的专业知识，只要学过投资组合理念，遵循基本的资产配置原则，虽然做不到 100 分，但要做到 80 分、90 分其实并不难。
下面我为大家介绍一种资产配置的方法：总结为两个原则和三个维度。
两个原则是指：相关性要低，分散性要高。
三个维度是指：大类资产内的配置、大类资产间的配置、国家间的配置。
原则，是每个维度进行配置时都要牢记的、有指导性的判断准绳。维度，则可以用来解决不同资产量级可能遇到的具体问题。
最后，我们做资产配置的目标，是希望平衡人生中可能出现的各种风险。用特定的时间、较小的代价，获得财产增值、抗通胀或保存等回报，给自己留退路，给下一代留后路，做到“平安上岸、善始善终”，这就是资产配置的根本目的。
