一、融通资金功能
金融市场为筹资人和投资人开辟了广阔的融资途径，这是金融市场首要的基本功能。金融市场通过金融资产交易实现货币资金在供给者和需求者之间的转移，便利投资和筹资，有利于加强部门之间、地区之间、国家之间的经济合作和往来。它包括：资金供需双方的融资；金融机构间的融资；地域间的资金转移。
二、资金聚敛功能
金融市场的聚敛功能是指金融市场引导众多分散的小额资金汇聚成为可以投入社会再生产的资金集合的功能。在这里，金融市场起着资金“蓄水池”的作用。如果没有金融市场，大家的钱就可能放在手里闲置，但是有了这个市场，很多人的钱就集中在一起了，可以用来投入社会再生产。国民经济各部门的资金收入和支出在时间上并不总是对称的，即一些部门和经济单位在一定的时间内可能存在暂时闲置不用的资金，而另一些部门和经济单位则存在资金缺口，金融市场就能够迅速有效合理地引导资金的流向和流量，提高资金配置效率。
金融市场就是通过将资源从低效率利用的部门转移到高效率的部门，从而使一个社会的经济资源能最有效的配置在效率最高或效用最大的用途上，实现稀缺资源的合理配置和有效利用。
三、积累资金功能
金融市场上资金短缺方运用股票、债券的发行筹措资金，从事生产活动；资金盈余方则通过购买股票、债券，将自己一部分积蓄提交给证券发放者，从事投资活动。这样，以金融工具为媒介，完成了资金投资、增值、积累的全过程。
四、提供流动性功能
金融市场提供流动性，是指它为投资者提供一种出售金融资产的机制。投资者以货币资金换取相应的金融资产之后，可能因为一些原因需要将金融资产变现，金融市场的一个重要功能就是提供流动性，即金融资产交易变现或赎回的渠道与机制。金融资产流动性本身并不直接影响实体经济的资金供求，但对潜在资金供给者的预期会产生影响，对已经持有金融资产的投资者也可能带来不便甚至损失。流动性的程度是区别不同金融市场特征的要素之一。
五、定价功能
金融市场具有定价功能，金融市场价格的波动与变化是经济活动的晴雨表。
金融市场当中供求双方的相互作用决定了交易资产的价格，而价格反过来又为潜在的市场参与者提供了信号，引导资金在不同的金融资产之间进行配置，达成供需平衡，这也称之为价格发现过程。
金融市场金融产品的价格是所有参与市场交易的经济主体对这些产品未来收益预期的体现。
金融市场通过收益率的差异和上下波动，通过市场上优胜劣汰的竞争以及对有价证券价格的影响，能够引导资金流向最需要的地方，流向那些经营管理好、产品畅销、有发展前途的经济单位。
（一）金融资产均有票面金额。
（二）企业资产的内在价值包括企业债务的价值和*权益的价值是多少，只有通过金融市场交易中买卖双方相互作用的过程才能“发现”。即必须以该企业有关的金融资产由市场交易所形成的价格作为依据来估价，而不是简单地以会计报表的账面数字作为依据来计算。
（三）金融市场的定价功能同样依存于市场的完善程度和市场的效率。
（四）金融市场的定价功能有助于市场资源配置功能的实现。
六、降低交易的搜寻成本和信息成本的功能
金融市场能够降低搜寻成本和信息成本两种交易成本。搜寻成本有显性成本与隐性成本两种，比如，花钱做广告寻求金融资产的买方和卖方为显性成本；而花费一定时间来定位交易对手则为隐性成本。信息成本是那些与评估金融资产投资特点有关的成本，评估就是寻找到与期望产生现金流的数量与可能性的金融资产。
（一）搜寻成本是指为寻找合适的交易对方所产生的成本。
（二）信息成本是在评价金融资产价值的过程中所发生的成本。
（三）金融市场帮助降低搜寻与信息成本的功能主要是通过专业金融机构和咨询机构发挥的。
七、风险管理功能
即金融市场帮助实现风险分散和风险转移。
由于市场行情变化多端，资金供给者在为闲置资金寻求出路的同时，首先要保证资金的安全。
金融市场通过保险、对冲交易等方式对实体经济或金融行为中蕴含的风险进行管理、防范和化解。同时，金融市场具有将有形资产产生的风险在资金供求双方之间重新配置的功能。例如，持有未到期外汇应收账款的出口商，可以通过外汇远期、外汇掉期、货币互换、外汇期货、外汇期权等金融衍生品交易锁定以本币计量的销售收人。
（一）金融市场的发展为促使居民投资多样化、金融资产多样化和金融风险分散化开辟了道路，为经济持续、稳定地发展提供了条件。
（二）居民通过选择多种金融资产、灵活调整剩余货币的保存形式，增强了投资意识和风险意识。
八、促进金融工具创新功能
金融市场的发展可以促进金融工具的创新。
（一）金融工具是一组预期收益和风险相结合的标准化契约。
（二）多样化金融工具通过对经济中的各种投资所固有的风险进行更精细的划分，使得对风险和收益具有不同偏好的投资者能够寻求到最符合其需要的投资。
（三）多样化的金融工具也可以使融资者的多样化需求得到尽可能大的满足。
九、宏观调控传导功能
被金融市场连接着的两端，一边是投资者，一边是储蓄者。市场对这两者有了一定的影响，从而调节着宏观经济。金融市场是中央银行推行货币政策的场所，通过公开市场业务，吞吐基础货币，直接调控社会货币供应量。金融市场上金融工具的买卖和发行，实质是资金的重新分配和组合，利率的变动使资金得以优化配置，实现经济的宏观调节。
金融市场也为金融管理部门进行金融间接调控提供了条件：
（一）金融间接调控体系必须依靠发达的金融市场传导中央银行的政策信号，通过金融市场的价格变化引导各微观经济主体的行为，实现货币政策调整意图。
（二）发达的金融市场体系内部，各个子市场之间存在高度的相关性。
（三）随着各类金融资产在金融机构储备头寸和流动性准备比率的提高，金融机构会更加广泛地介入金融市场运行之中，中央银行间接调控的范围和力度将会伴随金融市场的发展而不断得到加强。
十、反映经济功能
由于证券买卖大多是在证券交易所进行的，因此通过此市场了解行情，最终决定投资，同时这个市场给出了大量的数据以及信息，通过这些让我们来了解经济。
金融市场的变化可以反映出经济的发展趋势：
（一）反映微观经济运行状况。
（二）反映国家货币供应量的变动。
（三）了解企业的发展动态。
（四）了解世界经济发展变化情况。
