关羽的第三个比较重要的落脚点，则是徐州的下邳。下邳曾是汉初楚王韩信的都城所在，到东汉末年，便成为吕布、刘备与曹操争夺的主要目标。刘备*掉曹操安排的徐州刺史车胄之后，关羽便坐镇下邳行太守事，刘备自己则去了小沛。稍后曹操讨伐徐州，刘备一溜烟去投奔袁绍，关羽则被围困在下邳的土山之上，最后与曹操订立所谓降汉不降曹等三个约定，故事发生地，就是这里。
但是今天下邳城已不复存在，因为康熙七年一场大地震，使得下邳县城地陷，已成一片低洼水域。具体位置在今江苏省徐州市睢宁县北部的古邳镇，下邳古城遗址已经被列为省级文物保护单位。
关羽降曹之后，斩颜良诛文丑，过五关斩六将，除颜良一事较为真实外，多为文学虚构，这里就不再絮语。我们直奔关羽的最后辉煌之地：荆州！建安十九年（214年），刘备西征途中，庞统中箭身亡，诸葛亮与张飞、赵云等率兵入川支援，荆州五郡（南郡、长沙郡、零陵郡、武陵郡、桂阳郡）的留守大任，便完全交给了关羽。
《三国演义》中的“单刀会”事件背景，便是发生在一年之后的事件——刘备已取得益州，于是孙权希望如约获得荆州，刘备回复：得到凉州之后再还荆州。于是孙权愤怒，鲁肃与关羽单刀会，结果不欢而散。孙权分兵两路，鲁肃率一路兵牵制关羽，吕蒙则带领一路人马准备发起针对荆州南部的进攻。
