刚刚踏入演艺圈的周海媚非常幸运，她的第一部剧就是《杨家将》中的杨九妹。这部戏拥有刘德华、梁朝伟、汪明荃、曾江、周润发等一众明星豪华阵容，而年轻的周海媚在这个强大的剧组中崭露头角。
1986年，周海媚出演了连续剧《小岛风云》，从而结识了吕良伟。吕良伟对周海媚一见钟情，在拍摄期间展开了疯狂的追求。电视剧拍摄结束后，周海媚答应与吕良伟交往，两人成为了初恋情侣。经过两年的交往，他们在国外秘
密举行了婚礼。然而，结婚后，周海媚才发现自己并没有准备好成为一个称职的妻子和儿媳。
当时的周海媚正处于事业上升期，为了拍戏，她可以连续四天不洗澡，比一般的男演员还要拼命。吕良伟是一个非常注重家庭观念的男人，而且他的父亲健康状况不佳，需要周海媚来照顾公公。但是，周海媚的性格使然，她如何可能牺牲自己的自由和事业来成为一个家庭主妇呢？
双方不断争吵，最终决定分手。由于他们是在国外注册结婚的，手续相当复杂，因此双方决定等到有再婚打算时再处理离婚事宜。
1988年，周海媚参演了电视剧《义不容情》。尽管这是一部双男主的剧集，但周海媚凭借出色的表演迅速成为当红女演员。在接下来的三年里，她连续三年被评为“最受欢迎”的女演员，成为无线电视的当红花旦。
1989年，周海媚与黎明首次合作，出演爱情穿越剧《回到未嫁时》。虽然戏里两人是夫妻，戏外也有情感纠葛，年轻的周海媚陷入了黎明的温柔陷阱。这段感情没有明确的回应，但周海媚坦言自己谈过两次恋爱，一个是吕良伟，另一个则是个谜。这引发了外界对黎明的猜测。不管真假，周海媚和黎明的绯闻传遍了娱乐圈，但一个问题是，她还没有与吕良伟离婚。
针对周海媚的各种揣测，舆论纷纷传言，这让她变得非常低调，甚至不敢出门。然而，关键时刻，吕良伟站了出来，表示他和周海媚早已离婚，事实并非传闻所述。尽管分手多年后，他们仍然保持着良好的友谊。
随后，周海媚陷入了一段时间的低谷。直到1992年，她在张学友的歌曲《吻别》的MV中亮相。她的风情万种和媚眼如丝让人们沉醉不已。这首歌让周海媚再次崭露头角，也为她带来了新的机会。
随后，在电影《逃学威龙3》中，周海媚出演了程文静一角，尽管镜头时间有限，但她的表演却难以忽视。接下来，她还应邀参演金庸剧《倚天屠龙记》，饰演周芷若。她出色的表演几乎让整部剧都为她而生，女主角叶童在她的光芒下黯然失色。这部剧引起了巨大反响，甚至让金庸本人多次考虑改写小说的结局。
